Średnia wygrana / średnia strata

Średnia wygrana podzielona przez średnią stratę to stosunek wypłaty. Pokazuje, ile dolarów przynosi typowy wygrany Trade na każdego dolara kosztu typowego stratnego Trade. Wartość 2,0 oznacza, że wygrane są średnio dwa razy większe od strat. Wskaźnik nie mówi, jak często wygrywasz. Mierzy wyłącznie różnicę wielkości obu wyników. Sam jest niepełny, ale razem ze skutecznością pokazuje strukturę wyniku.

Jak go obliczyć

Podziel zamknięte Trade na wygrane i straty, a następnie oblicz średnią osobno dla każdej grupy.

Załóżmy, że w 100 Trade osiągnięto $12 000 zysku brutto w 40 wygranych oraz $6000 straty brutto w 60 stratnych. Średnia wygrana wynosi $12 000 ÷ 40 = $300. Średnia strata wynosi $6000 ÷ 60 = $100. Stosunek wypłaty to $300 ÷ $100 = 3,0. Wygrane są trzy razy większe od strat.

Wartości brutto przed prowizjami i swapami pokazują samą strukturę wyjść. Oblicz wskaźnik ponownie netto, aby sprawdzić kwotę faktycznie trafiającą na konto. Stosuj spójną konwencję znaku. Średnią stratę podaje się jako dodatnią wielkość, aby stosunek pozostał dodatnią wielokrotnością.

Dlaczego ma znaczenie

Stosunek wypłaty jest tylko połową Edge. Razem ze skutecznością tworzy wartość oczekiwaną, czyli średnią kwotę dodawaną lub odejmowaną przez Trade w długim okresie. Wysoki stosunek wypłaty może równoważyć niską skuteczność, a wysoka skuteczność niski stosunek, ale żadnej wartości nie należy analizować osobno.

W powyższym przykładzie skuteczność 40% wygląda przeciętnie, dopóki nie uwzględnisz stosunku 3,0. Wartość oczekiwana na Trade wynosi (0.40 × $300) − (0.60 × $100) = $120 − $60 = +$60. Straty występują częściej niż wygrane, ale ich mniejsza wielkość pozwala zachować dodatni wynik.

Zbyt wczesne zamykanie wygranych zmniejsza średnią wygraną, a utrzymywanie strat poza Stop Loss zwiększa średnią stratę. Obie decyzje obniżają stosunek i przesuwają wartość oczekiwaną w stronę zera. Dlatego traderzy używają wielokrotności R. Stałe ryzyko 1R i planowanie wyjść na 3R ustala asymetrię jeszcze przed wynikiem Trade. Możesz ją zaplanować w kalkulatorze ryzyka do zysku.

Wskaźnik ujawnia też zachowania niewidoczne na samej krzywej P&L. Stosunek spadający poniżej 1,0 przy nadal rosnącym koncie może oznaczać zależność od wysokiej skuteczności. Zwykła seria strat może wtedy mieć większy wpływ. Dashboardy Tradeways pokazują średnią wygraną i stratę obok siebie, aby śledzić zmiany wynikające z decyzji o wyjściu.

Powiązane pojęcia

Stosunek wypłaty i skuteczność są danymi wejściowymi wartości oczekiwanej. Jest też powiązany z profit factor, który dodatkowo uwzględnia częstotliwość wygranych i strat, oraz z planowanym stosunkiem zysku do ryzyka wyrażonym w wielokrotnościach R. Analiza tych czterech miar pokazuje, jak często wygrywasz, jak duże są wyniki i czy cały rozkład ma dodatnią wartość oczekiwaną.