Drawdown-herstel is de procentuele winst die nodig is om na verlies terug te keren naar een eerdere vermogenspiek. Die winst stijgt sneller dan het verlies.
We gebruiken cookies, waaronder analytische cookies, om Tradeways te verbeteren. · Privacyinstellingen
Drawdown-herstel is de procentuele winst die je na een verliesperiode nodig hebt om terug te keren naar een eerdere piek. Die winst is niet gelijk aan het verlies: na 20% verlies is geen 20% maar 25% winst nodig. Het verschil tussen wat je verloor en wat je moet verdienen om het terug te halen, groeit naarmate de Drawdown dieper wordt. Daarom hoort het mee te wegen in beslissingen over positiegrootte en verlieslimieten.
Na verlies wordt elk toekomstig rendement berekend over het kleinere resterende vermogen. Daardoor is een hogere procentuele stijging nodig om hetzelfde bedrag terug te verdienen.
De asymmetrie wordt duidelijk bij verschillende Drawdowns:
Drawdown
Benodigde herstelwinst
5%
5,3%
10%
11,1%
20%
25%
30%
42,9%
40%
66,7%
50%
100%
60%
150%
75%
300%
90%
900%
Het verband is niet lineair omdat je steeds door een kleinere basis deelt. Bij de top is het verschil klein: een Drawdown van 5% vraagt 5,3%. Elke verdere daling haalt echter een groter deel weg van het kapitaal dat overblijft, waardoor de benodigde winst snel stijgt. Na 50% verlies moet het account verdubbelen om terug te komen op de piek. Na 90% verlies is 900% winst nodig: het account moet groeien tot tien keer het resterende saldo. Test je eigen cijfers met de Drawdown-herstelcalculator.
Twee accounts met hetzelfde gemiddelde rendement kunnen ver uit elkaar eindigen als één van beide onderweg een diepe Drawdown heeft. Verliezen en winsten stapelen asymmetrisch: een verlies van 30% gevolgd door een winst van 30% laat het account 9% lager eindigen, niet gelijk, omdat 0,70 × 1,30 = 0,91. Een account dat binnen een maximale Drawdown van 20% blijft, heeft hooguit 25% winst nodig om terug te keren naar de piek. Een account dat 50% daalt, heeft 100% nodig.
De praktische consequentie gaat over positiegrootte. Je risico per trade en je langste realistische verliesreeks bepalen samen hoe diep je Drawdowns kunnen worden. Een limiet op de diepte begrenst ook de herstelopgave. Een Drawdown van 40% vraagt 66,7% winst om weg te werken, dus een limiet is meestal makkelijker vooraf in te stellen dan achteraf terug te verdienen. Daarom bepaal je je positiegrootte op basis van risico, niet van overtuiging.
Drawdown-herstel volgt rekenkundig uit een maximale Drawdown, de grootste daling van piek tot dal die je account heeft doorgemaakt. Ruïnerisico kijkt naar de kans dat een verliesreeks zo diep wordt dat herstel uitblijft. Alle drie hangen direct samen met je inzet per trade. Een Monte Carlo-simulatie geeft een bereik voor de Drawdowns die je tradehistorie zou kunnen opleveren, in plaats van alleen het ene pad dat is vastgelegd.
In Tradeways toont de widget voor maximale Drawdown op een dashboard de grootste daling van piek tot dal in je tradehistorie en de huidige Drawdown. Om een account aan een limiet te houden, voeg je een regel voor maximale Drawdown toe aan een accountdoel. De regel wordt gemarkeerd als Risico zodra 75% van de limiet is gebruikt, en als Inbreuken wanneer die wordt overschreden. De app toont niet welke winst nodig is om te herstellen. Bereken die met de Drawdown-herstelcalculator.
Drawdown-berekeningen beschrijven eerdere of hypothetische resultaten en voorspellen geen toekomstig rendement. Lees de risicoverklaring voor trading.
