हम Tradeways को बेहतर बनाने के लिए analytics सहित cookies का उपयोग करते हैं। · गोपनीयता
औसत जीत ÷ औसत नुकसान को payoff ratio कहते हैं। यह बताता है कि आम winner से मिले हर डॉलर के मुकाबले आम loser की लागत कितनी है। 2.0 के ratio में winners औसतन losers से दोगुने हैं। यह नहीं बताता कि आप कितनी बार जीतते हैं, केवल दोनों नतीजों के साइज़ का अंतर दिखाता है। अकेले यह अधूरा है। जीत दर के साथ यह बताता है कि लाभ की संरचना टिकाऊ है या केवल छोटी अवधि की अच्छी कड़ी।
बंद Trades को winners और losers में बांटें, फिर दोनों समूहों का अलग औसत निकालें।
मान लें कि 100 Trades में 40 winners से $12,000 सकल लाभ और 60 losers से $6,000 सकल नुकसान हुआ। औसत जीत $12,000 ÷ 40 = $300 और औसत नुकसान $6,000 ÷ 60 = $100 है। Payoff ratio $300 ÷ $100 = 3.0 है। Winners losers से तीन गुना बड़े हैं।
एग्ज़िट की मूल संरचना अलग देखने के लिए कमीशन और swaps से पहले सकल आंकड़े इस्तेमाल करें। फिर खाते में वास्तविक असर देखने के लिए fees के बाद शुद्ध आंकड़ों से दोबारा गणना करें। Sign का तरीका समान रखें। औसत नुकसान को positive magnitude में दिखाएं, ताकि ratio साफ multiple रहे।
Payoff ratio आपके Edge का केवल एक हिस्सा है। यह जीत दर के साथ मिलकर trading expectancy बनाता है, यानी लंबी अवधि में हर Trade कितने डॉलर जोड़ता या घटाता है। ऊंचा payoff ratio कम जीत दर संभाल सकता है और ऊंची जीत दर कम payoff ratio, लेकिन दोनों को अकेले नहीं पढ़ना चाहिए।
ऊपर के उदाहरण में 40% जीत दर साधारण लगती है, लेकिन 3.0 payoff ratio के साथ हर Trade की expectancy (0.40 × $300) − (0.60 × $100) = $120 − $60 = +$60 है। आप ज्यादा बार हारकर भी लाभ में हैं, क्योंकि winners बार-बार होने वाले छोटे losses की भरपाई से बड़े हैं।
Winner जल्दी बंद करने पर औसत जीत घटती है। Stop Loss के बाद भी loser चलने देने पर औसत नुकसान बढ़ता है। दोनों ratio और expectancy को घटाते हैं। अनुशासित traders R-मल्टिपल में सोचते हैं। लगातार 1R जोखिम लेकर winners को 3R तक जाने देने पर Trade पूरा होने से पहले payoff संरचना तय होती है। जोखिम/रिवॉर्ड कैलकुलेटर से इसे पहले प्लान करें और एग्ज़िट पर उसी प्लान की जांच करें।
यह metric ऐसी आदतें भी दिखाता है जिन्हें कच्चा P&L छिपा सकता है। खाता बढ़ते हुए payoff ratio 1.0 से नीचे जा रहा हो तो यह चेतावनी है। रणनीति केवल जीत दर पर टिकी है और losses की सामान्य कड़ी अनुमान से ज्यादा नुकसान करेगी। Tradeways Dashboards औसत जीत और औसत नुकसान साथ दिखाते हैं, ताकि एग्ज़िट अनुशासन बदलने पर ratio की चाल दिखाई दे।
Payoff ratio trading expectancy का एक input और जीत दर दूसरा है। यह प्रॉफिट फैक्टर से जुड़ा है, जो समान winners और losers को उनकी frequency से weight करता है। यह एंट्री से पहले R-मल्टिपल में प्लान किए reward-to-risk का वास्तविक नतीजा है। चारों को साथ देखने से Edge की पूरी संरचना मिलती है।
