Profit Factor คือกำไรรวมหารด้วยขาดทุนรวม กำไรรวมคือผลรวมของเทรดที่ชนะ ขาดทุนรวมคือผลรวมของเทรดที่แพ้ โดยคิดเป็นค่าบวก Profit Factor 1.5 หมายความว่าในชุดตัวอย่างนั้น เทรดที่ชนะรวมกันได้ 1.5 เท่าของเงินที่เทรดที่แพ้เสียไป
อัตราส่วนนี้ขึ้นอยู่กับว่าคุณรวมเทรดใดบ้าง ใช้ผลลัพธ์ก่อนหรือหลังค่าธรรมเนียม และจัดการเทรดที่จบแบบเสมอตัวอย่างไร กำหนดสามเรื่องนี้ก่อน แล้วจึงตรวจว่ามีเทรดเดียวที่แบกผลลัพธ์ไว้หรือไม่
- เลือกชุดตัวอย่าง: บัญชี ช่วงเวลา กลยุทธ์ และเทรดที่ปิดแล้วที่คุณต้องการวัด
- กำหนดว่าจะใช้ผลลัพธ์ก่อนหรือหลังค่าคอมมิชชันและค่าธรรมเนียมอื่น ใช้เกณฑ์เดียวกันกับทุกเทรด
- รวมผลลัพธ์ของเทรดที่ชนะ นั่นคือกำไรรวม
- รวมผลลัพธ์ของเทรดที่แพ้และตัดเครื่องหมายลบออก นั่นคือขาดทุนรวม
- นำกำไรรวมหารด้วยขาดทุนรวม
นี่คือชุดตัวอย่างสมมติของเทรดที่ปิดแล้ว 20 เทรดในบัญชีสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ ผลลัพธ์เป็นค่าหลังหักค่าคอมมิชชัน
| กลุ่ม | จำนวนเทรด | ผลลัพธ์รวมหลังหักค่าคอมมิชชัน |
|---|
| เทรดที่ชนะ | 8 | +$2,400 |
| เทรดที่แพ้ | 10 | −$1,600 |
| เทรดที่ผลลัพธ์เป็นศูนย์ | 2 | $0 |
| รวม | 20 | +$800 |
Profit Factor คือ 2,400 ÷ 1,600 = 1.50 เทรดที่ผลลัพธ์เป็นศูนย์ทั้งสองเทรดไม่นับเป็นทั้งเทรดชนะและเทรดแพ้ จึงไม่อยู่ในผลรวมใดเลย
คุณได้ตัวเลขเดียวกันจากค่าเฉลี่ยด้วย กำไรเฉลี่ยคือ $2,400 ÷ 8 = $300 และขาดทุนเฉลี่ยคือ $1,600 ÷ 10 = $160 ดังนั้น (8 × $300) ÷ (10 × $160) = 1.50 นี่คือเหตุผลที่ Profit Factor เปลี่ยนตามทั้ง Win Rate และ กำไรเฉลี่ยกับขาดทุนเฉลี่ย ของคุณ
- มากกว่า 1: ในชุดตัวอย่างนี้ เทรดที่ชนะรวมกันได้มากกว่าเทรดที่แพ้
- เท่ากับ 1 พอดี: ผลรวมทั้งสองหักล้างกัน
- น้อยกว่า 1: เทรดที่แพ้รวมกันมากกว่าเทรดที่ชนะ
- ไม่มีเทรดที่แพ้: ขาดทุนรวมเป็นศูนย์และอัตราส่วนไม่มีนิยาม ค่านี้ไม่ใช่ Profit Factor ที่สูงมาก Tradeways แสดงเป็นขีดในกรณีนี้
อัตราส่วนนี้อธิบายชุดตัวอย่างที่คุณเลือก ไม่ได้บอกว่าเทรดถัดไปจะให้ผลอย่างไร และชุดตัวอย่างขนาดเล็กอาจให้ค่าสูงหรือต่ำจากผลลัพธ์เพียงไม่กี่รายการ จดจำนวนเทรดไว้คู่กับ Profit Factor ทุกค่าที่คุณบันทึก
Profit Factor และ Trading Expectancy ใช้เทรดชุดเดียวกัน แต่ตอบคำถามต่างกัน Expectancy คือผลลัพธ์เฉลี่ยต่อเทรด รวมเทรดที่เสมอตัวด้วย ส่วน Profit Factor คืออัตราส่วนของผลรวมทั้งสอง จึงไม่แสดงขนาดของผลลัพธ์ต่อเทรด หากผลลัพธ์ทุกรายการในตัวอย่างเพิ่มเป็นสองเท่า Profit Factor จะยังเป็น 1.50 ขณะที่ผลลัพธ์เฉลี่ยจะเพิ่มเป็นสองเท่าจาก $40 เป็น $80 ต่อเทรด
เทรด 20 เทรดชุดเดียวกันให้อัตราส่วนต่างกัน ขึ้นอยู่กับการตัดสินใจข้างต้น
ค่าธรรมเนียม สมมติว่าแต่ละเทรดในตัวอย่างเสียค่าคอมมิชชัน $6 ก่อนหักค่าคอมมิชชัน เทรดที่ชนะแปดเทรดรวมเป็น $2,448 และเทรดที่แพ้สิบเทรดรวมเป็น $1,540 ขาดทุนทุกรายการในตัวอย่างมากกว่า $6 จึงยังเป็นขาดทุนตามเกณฑ์นี้ ส่วนเทรดที่ผลลัพธ์เป็นศูนย์ทั้งสองเทรดได้ +$6 ก่อนหักค่าคอมมิชชัน จึงนับเป็นเทรดชนะตามเกณฑ์นี้ กำไรรวมจึงเป็น $2,460 และ Profit Factor เป็น 2,460 ÷ 1,540 = 1.60 ทั้งสองค่าถูกต้องตามเกณฑ์ของตัวเอง แต่การเทียบอัตราส่วนก่อนหักค่าคอมมิชชันกับอัตราส่วนหลังหักค่าคอมมิชชันนั้นไม่ถูกต้อง
เทรดขนาดใหญ่หนึ่งเทรด เทรดที่ชนะมากที่สุดในตัวอย่างคือ +$900 หากนำออก กำไรรวมจะลดลงเหลือ $1,500 และ Profit Factor เป็น 1,500 ÷ 1,600 = 0.94 ในชุดตัวอย่างนี้ เทรดเดียวทำให้อัตราส่วนเปลี่ยนจากมากกว่า 1 เป็นน้อยกว่า 1 บันทึกข้อนี้ไว้คู่กับค่า 1.50 เพราะอัตราส่วนเพียงอย่างเดียวไม่ได้แสดงให้เห็น
ชุดตัวอย่างสมมติ เทรดเหมือนกันในทุกแท่ง มีเพียงเกณฑ์ค่าธรรมเนียมหรือการนำเทรดหนึ่งเทรดออกที่ทำให้อัตราส่วนเปลี่ยน
ตรวจแบบเดียวกันกับเทรดที่แพ้มากที่สุดของคุณ หากขาดทุนมากที่สุดในตัวอย่างคือ −$400 การนำออกจะเพิ่ม Profit Factor เป็น 2,400 ÷ 1,200 = 2.00 เมื่อการนำเทรดเดียวฝั่งใดฝั่งหนึ่งออกทำให้ข้อสรุปของคุณเปลี่ยน แปลว่าข้อสรุปนั้นขึ้นอยู่กับเทรดนั้น จดข้อนี้ไว้พร้อมกับอัตราส่วน
Widget ปัจจัยกำไร บน Dashboard แสดงอัตราส่วนพร้อมกำไรรวมและขาดทุนรวมด้านล่าง หากต้องการเทียบกับการคำนวณของคุณเอง:
- เลือกบัญชีและตั้งตัวกรอง global เป็นช่วงเวลา กลยุทธ์ หรือสัญลักษณ์ในชุดตัวอย่างของคุณ Widget นับเฉพาะเทรดที่ปิดแล้ว
- ใช้การแสดง P&L เป็นสกุลเงิน ซึ่งเป็นโหมดเริ่มต้น โหมดสกุลเงินหักค่าคอมมิชชัน กำไรรวมใน Widget จึงเป็นผลรวมของเทรดที่ชนะหลังหักค่าคอมมิชชัน โหมดแสดงผลอื่นแสดง P&L ในหน่วยต่างกันและอาจให้อัตราส่วนต่างกัน เอกสารโหมด P&L มีรายการโหมดทั้งหมด
- ตรวจเกณฑ์คุ้มทุนของคุณ Tradeways จัดเทรดที่อยู่ที่เกณฑ์หรือภายในเกณฑ์เป็นเทรดเท่าทุนและไม่นับในผลรวมทั้งสอง เทรดที่ −$4 ภายใต้เกณฑ์ $5 ยังคงลด P&L สุทธิของคุณ แต่ไม่นับเป็นขาดทุนใน Profit Factor เอกสารเกณฑ์คุ้มทุน อธิบายการตั้งค่าระดับบัญชีและระดับ global
- สำหรับการตรวจเทรดเดียว ให้เพิ่ม Widget กำไร/ขาดทุนสูงสุด โดยใช้บัญชีและตัวกรองเดียวกัน นำกำไรสูงสุดจาก Widget นี้ไปลบออกจากกำไรรวมของ Widget ปัจจัยกำไร แล้วหารใหม่
- หากต้องการเปรียบเทียบกลยุทธ์ ให้เพิ่มตัวกรอง Widget สำหรับกลยุทธ์หนึ่ง ซ้อนทับ จะรวมกับตัวกรองของ Dashboard ส่วน แทนที่ จะไม่สนใจตัวกรองของ Dashboard เอกสาร Widget อธิบายทั้งสองโหมด
ขีดใน Widget หมายความว่าขอบเขตนั้นไม่มีเทรดที่แพ้ จึงไม่มีอัตราส่วน ค่านี้ไม่ใช่ศูนย์ และไม่ใช่ผลลัพธ์ที่แข็งแรง
Profit Factor และ Expectancy เป็นสองมุมมองของเทรดชุดเดียวกัน ใช้ เครื่องคำนวณ Trading Expectancy เพื่อดูผลลัพธ์เฉลี่ยต่อเทรด หากต้องการเปรียบเทียบกลยุทธ์ที่มีความผันผวนต่างกัน Sharpe Ratio วัดผลตอบแทนเทียบกับความผันแปรของผลตอบแทนนั้น
ใช้ Dashboard ของ Tradeways เพื่อติดตาม Profit Factor พร้อมกำไรรวมและขาดทุนรวมของชุดตัวอย่างที่คุณกำหนด เมตริกในอดีตไม่ได้ทำนายผลลัพธ์ในอนาคต อ่านการเปิดเผยความเสี่ยง
