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一手是 Broker 用于确定持仓规模的标准 Trade 数量。在 Forex 中，标准手是 100,000 个基础货币单位，迷你手是 10,000 个单位，微型手是 1,000 个单位。因此，交易 0.1 手就是交易 10,000 个单位，而不是某个不明确数量的十分之一。期货用另一个名称表示相同概念。一份合约代表固定数量，例如 5,000 蒲式耳玉米或 1,000 桶原油，并且只能交易整数份合约。股票的整手是 100 股，不过多数零售 Broker 目前可以成交任意股数。各市场的核心相同，你买入的不是任意数量，而是明确定义并按固定粒度计量的单位。
手数可以换算为两个重要数值：名义敞口和每个价格变动对应的金额。名义敞口就是单位数乘以价格。EUR/USD 为 1.0850 时，1 标准手控制的敞口为 100,000 × 1.0850 = $108,500，即使你只需提交其中一部分作为保证金。
每笔 Trade 最直接影响结果的是每个 Pip 对应的金额。对于多数以 USD 为报价货币的 Forex 货币对，1 Pip 等于价格的 0.0001，因此 Pip 价值 = 每手单位数 × 0.0001。
具体来看，假设你做 Long 1 迷你手（10,000 个单位）的 EUR/USD。每个 Pip 的价值为 10,000 × 0.0001 = $1。价格向有利方向变动 30 Pip，你盈利 $30；向不利方向变动 30 Pip，你亏损 $30。扩大到标准手后，每个 Pip 为 $10，因此相同的 30 Pip 变动就是 ±$300。期货的原理相同，只是使用 Tick 而不是 Pip。例如，一份原油合约每变动 $0.01 Tick，对应金额会变动 $10，所以合约数量会直接放大每个 Tick 对应的金额。
在 Forex 中，选择手数就是确定持仓规模，两者不是不同步骤。知道 Stop Loss 距离和可承担的金额后，便可算出手数：风险金额 ÷（Stop Loss 的 Pip 数 × 每手的 Pip 价值）。如果可承担 $200 风险，Stop Loss 距离为 40 Pip，则可交易 0.5 标准手（$5/Pip），因为 40 × $5 = $200。如果先选手数而忽略 Stop Loss，就等于让风险由偶然决定。
手数也会影响保证金，并通过保证金影响杠杆。手数越大，名义价值越高，需要冻结的保证金越多，可用于缓冲不利变动的保证金就越少。因此，持仓过大会在交易逻辑失效前就把账户推向追加保证金通知。
还需留意取整限制。Broker 会按最小步长调整手数，通常为 0.01，也就是 1 微型手。你无法交易 0.037 手，只能向下取整为 0.03 手或向上取整为 0.04 手。对于小账户，这种取整可能使实际风险明显高于或低于计划。如果需要精确控制规模，应使用微型手，并确认 Broker 的最小手数，不要假设计算出的手数一定可以成交。
先确认 Pip 价值和保证金。它们可以把手数换算为实际风险。然后使用持仓规模计算器，一步将账户风险和 Stop Loss 距离换算为 Broker 可接受的手数。要检查长期实际手数是否符合计划风险，可在 Tradeways 交易日志中记录每个持仓，并对照手数与结果进行复盘。
